| Dersin Kodu | Dersin Adı | Dersin Türü | Yıl | Yarıyıl | AKTS | | HAY19805 | FİNANSAL TABLOLAR ANALİZİ | Seçmeli | 4 | 8 | 5 |
|
| Dersin Seviyesi |
| Lisans |
| Dersin Amacı |
| Bu ders, öğrencilerin işletmelerin finansal tablolarını (bilanço, gelir tablosu, nakit akış tablosu ve özkaynak değişim tablosu) sistematik biçimde analiz etme ve yorumlama becerisi kazanmalarını amaçlamaktadır. Ders boyunca öğrenciler yatay analiz, dikey analiz, trend analizi ve oran analizi gibi temel analitik yöntemleri hem teorik hem de uygulamalı düzeyde öğrenerek gerçek şirket verileri üzerinde çalışacaklardır. |
| Dersi Veren Öğretim Görevlisi/Görevlileri |
| Doç. Dr. Duygu ARSLANTÜRK ÇÖLLÜ |
| Öğrenme Çıktıları |
| 1 | DÖÇ-1. Temel finansal tabloların (bilanço, gelir tablosu, nakit akış tablosu, özkaynak değişim tablosu) yapısını, unsurlarını ve birbirleriyle olan ilişkilerini açıklar. [Hatırlama / Anlama] | | 2 | DÖÇ-2. Yatay analiz, dikey analiz ve trend analizi yöntemlerini gerçek şirket verilerine uygular. [Uygulama] | | 3 | DÖÇ-3. TMS/TFRS ve UFRS çerçevesinde finansal tablo hazırlama ve raporlama ilkelerini tanımlar ve karşılaştırır. [Analiz] | | 4 | DÖÇ-4. Likidite, kârlılık, faaliyet etkinliği ve finansal yapı oranlarını hesaplar; sektör ve dönemlerarası karşılaştırmalar yapar. [Uygulama / Analiz] | | 5 | DÖÇ-5. Nakit akış tablosunu yorumlayarak bir işletmenin nakit üretme kapasitesini ve finansman yapısını değerlendirir. [Analiz / Değerlendirme] | | 6 | DÖÇ-6. Finansal analiz bulgularını yatırımcı, alacaklı ve yönetim gibi farklı paydaşların bakış açısından yorumlar ve karar süreçlerine yansıtır. [Değerlendirme] | | 7 | DÖÇ-7. Finansal analiz sürecinde karşılaşılan muhasebe politikası seçimleri ile raporlama farklılıklarının analiz sonuçlarına etkisini sorgular. [Analiz / Değerlendirme] | | 8 | DÖÇ-8. BİST'te işlem gören gerçek bir şirkete ait finansal tabloları bütünsel olarak analiz eden kapsamlı bir rapor hazırlar ve savunur. [Değerlendirme / Yaratma] |
|
| Öğrenim Türü |
| Birinci Öğretim |
| Dersin Ön Koşulu Olan Dersler |
| YOK |
| Ders İçin Önerilen Diğer Hususlar |
|
| Dersin İçeriği |
| Dersin kapsamı; Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları (TMS/TFRS) ve Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (UFRS/IFRS) çerçevesinde hazırlanan finansal tabloları kapsamaktadır. Öğrenciler, analiz sonuçlarını yatırımcı, kredi veren ve yönetim gibi farklı paydaşların bakış açısından yorumlayarak karar destek süreçlerine katkı sağlayacak düzeyde yetkinlik geliştireceklerdir. Ders; kavramsal bilgi aktarımının yanı sıra vaka analizleri, simülasyonlar ve Borsa İstanbul (BİST) şirketlerinin gerçek finansal verileri üzerinde uygulama çalışmalarını içermektedir. |
| Haftalık Ayrıntılı Ders İçeriği |
|
| 1 | Finansal Tablolara Genel Bakış ve Dersin Çerçevesi — Finansal raporlamanın kullanıcıları ve amaçları; IASB ve KGK kavramsal çerçeveleri; faydalı finansal bilginin nitelikleri (ihtiyaca uygunluk, güvenilirlik, karşılaştırılabilirlik); Türkiye'deki finansal raporlama düzenleyici ortamı (SPK, KGK, BİST). | | | | 2 | Bilanço (Finansal Durum Tablosu) — Dönen ve duran varlıklar; kısa ve uzun vadeli yükümlülükler; özkaynakların bileşenleri; varlık-kaynak dengesi; gerçeğe uygun değer ile tarihi maliyet karşılaştırması; bilanço okunabilirliğini etkileyen muhasebe politikaları. | | | | 3 | Gelir Tablosu (Kâr veya Zarar Tablosu) — Hasılat tanıma ilkesi (TFRS 15); brüt kâr, faaliyet kârı, FAVÖK, dönem net kârı; sürdürülen ve durdurulan faaliyetler; kapsamlı gelir tablosu ile ilişkisi; gelir tablosu kalemlerinin manipülasyon riski. | | | | 4 | Nakit Akış Tablosu — İşletme, yatırım ve finansman faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışları; dolaylı ve doğrudan yöntemler; serbest nakit akışı (FCF) hesaplaması; net kâr ile işletme faaliyetlerinden nakit akışı arasındaki fark ve yorumu. | | | | 5 | Özkaynak Değişim Tablosu ve Dipnotlar — Özkaynak değişim tablosunun bileşenleri; kâr dağıtımı ve temettü politikası; hisse geri alımları; dipnotların içeriği ve analist açısından önemi; muhasebe politikası değişikliklerinin izlenmesi. | | | | 6 | Yatay ve Dikey Analiz — Yatay analizde değişim tutarı ve yüzdesi hesaplama; dikey analizde ortak büyüklüklü tablolar (common-size); yöntemlerin güçlü ve zayıf yönleri; enflasyonun analiz sonuçlarına etkisi; farklı sektörlerden iki şirketin karşılaştırmalı analizi. | | | | 7 | Trend Analizi — Temel yıl belirleme ve endeks oluşturma; beş ve on yıllık trend yorumları; büyüme oranı hesaplamaları; sektör ortalamaları ile kıyaslama (benchmarking); görselleştirme teknikleri (grafik, tablo). | | | | 8 | Ara Değerlendirme ve Ara Sınav — 1–7. haftaların genel tekrarı; soru-cevap; öğrencilerin güçlük yaşadığı konulara odaklı pekiştirme alıştırmaları. | | | | 9 | Likidite ve Faaliyet Etkinliği Oranları — Cari oran, asit-test oranı, nakit oranı; stok devir hızı, alacak devir hızı, borç ödeme süresi; faaliyet döngüsü ve nakit çevrim süresi; oran yorumunda sektör bağlamının önemi. | | | | 10 | Kârlılık Oranları — Brüt kâr marjı, faaliyet kâr marjı, net kâr marjı; aktif kârlılığı (ROA), özkaynak kârlılığı (ROE); DuPont analizi çerçevesi; FAVÖK marjı ve kullanım alanları; kârlılık ile büyüme dengesinin değerlendirilmesi. | | | | 11 | Finansal Yapı ve Borçluluk Oranları — Borç/özkaynak oranı, finansal kaldıraç oranı, faiz karşılama oranı; borç/FAVÖK çarpanı; optimal sermaye yapısı tartışmaları; kredi derecelendirme sürecinde finansal yapı oranlarının rolü; Altman Z-skoru modeline giriş. | | | | 12 | Bütünleşik Oran Analizi ve Sektör Karşılaştırması — Farklı oran gruplarının birlikte yorumlanması; sektörel farklılıkların oran seçimine etkisi; imalat, perakende, finans ve teknoloji sektörlerinden karşılaştırmalı örnekler; analistin raporunda bulguları sentezleme yöntemleri. | | | | 13 | Finansal Analiz Raporu Hazırlama ve Sunum Teknikleri — Finansal analiz raporunun yapısı ve bileşenleri; yönetici özeti (executive summary) yazımı; bulguların tablo ve grafik aracılığıyla görselleştirilmesi; farklı okuyucu kitlelerine (yatırımcı, banka, yönetim) göre raporun uyarlanması; dönem projesi sunumuna hazırlık. | | | | 14 | Dönem Projesi Sunumları ve Genel Değerlendirme — Öğrenci/grup sunumları; akran ve öğretim üyesi geri bildirimi; dönemin genel değerlendirmesi; finansal analizde güncel eğilimler (yapay zekâ destekli analiz araçları, ESG raporlaması); final sınavına hazırlık önerileri. | | |
|
| Ders Kitabı / Malzemesi / Önerilen Kaynaklar |
| Akdoğan, N. ve Tenker, N. (2010). Finansal Tablolar ve Mali Analiz Teknikleri (12. Baskı). Ankara: Gazi Kitabevi. |
| Planlanan Öğrenme Aktiviteleri ve Metodları |
| Anlatım; Soru-cevap; Çözümlü örnek ve alıştırma; Finansal veri analizi; Grup tartışması; Rapor/proje hazırlama ve sunum; Akran değerlendirmesi |
| Değerlendirme | |
| Ara Sınav | 1 | 70 | | Derse Katılım | 1 | 15 | | Ev Ödevi | 1 | 15 | | TOPLAM | 100 | |
| Final Sınavı | 1 | 70 | | Quiz | 1 | 30 | | TOPLAM | 100 | | Yarıyıl (Yıl) İçi Etkinlikleri | 40 | | Yarıyıl (Yıl) Sonu Etkinlikleri | 60 | | TOPLAM | 100 |
| | Dersin Sunulduğu Dil | | Türkçe | | Staj Durumu | |
|
| İş Yükü Hesaplaması |
|
| Ara Sınav | 1 | 1 | 1 |
| Final Sınavı | 1 | 1 | 1 |
| Quiz | 1 | 3 | 3 |
| Derse Katılım | 14 | 3 | 42 |
| Ara Sınav İçin Bireysel Çalışma | 4 | 10 | 40 |
| Final Sınavı içiin Bireysel Çalışma | 7 | 10 | 70 |
| Ev Ödevi | 1 | 3 | 3 |
|
| Program ve Öğrenme Çıktıları İlişkisi |
| ÖÇ1 | | | | | | 1 | | | | | | ÖÇ2 | 2 | | | | | | | | | | | ÖÇ3 | | | | 3 | | | | | | | | ÖÇ4 | | | | 3 | | | | | | | | ÖÇ5 | | | | | | | | | | | | ÖÇ6 | | | | | | | | | | | | ÖÇ7 | | | | | | | | 5 | | | | ÖÇ8 | | | | | | | | 4 | | |
|
| * Katkı Düzeyi : 1 Çok düşük 2 Düşük 3 Orta 4 Yüksek 5 Çok yüksek |
|
|
|
|
Iğdır University, Iğdır / TURKEY • Tel (pbx): +90 476
226 13 14 • e-mail: info@igdir.edu.tr
|